新富人群财富健康指数回升至71.99分：近三天行业要闻五则

近三天，家族财富管理行业有几条线索值得留意：一份连续追踪十年的新富人群财富健康指数企稳回升，摩根大通将亚太资管规模做到接近4000亿美元，宗庆后遗产案庭审文件披露了一份未能落地的信托安排，香港给出跨境财富枢纽最新数据，境内家族信托财产登记试点继续扩围。近三天行业要闻五则如下。

高金与嘉信理财发布新富人群财富健康指数，十年首次企稳回升

10月27日，上海交通大学上海高级金融学院与嘉信理财联合发布《2026中国新富人群财富健康指数》。这项针对年收入12.5万至100万元、可投资资产700万元以下人群的调研已连续进行十年，今年指数由70.35分回升至71.99分，四项次指数均有改善。

几个细节更值得留意：仅54.9%的受访者拥有财务规划，较十年前相对下降两成；仅12.0%更青睐房地产投资，较2020年几乎减半；现金、定存及银行理财等低风险产品仍占投资组合约七成。养老方面，44.4%的受访者认为政府养老金难以覆盖退休后的全部需求，但拥有养老规划的比例仅47.6%。配置仍偏稳健，规划仍是短板。

摩根大通亚太资管逼近4000亿美元，私人银行成关键引擎

据财联社10月27日报道，摩根大通资产管理过去12个月将亚太区管理资产规模扩大近三分之一，达到约4000亿美元，财富管理业务是主要驱动。其中私人银行客户的资产管理规模一年增长50%，资金大量流向对冲基金及基建、交通类另类产品，按2030年6000亿美元的目标推算进度快于预期。摩根大通在华首只主动型ETF亦获当日超额认购；全球资管机构在亚太的布局，正明显从机构客户向私人财富倾斜。

宗庆后遗产案披露：三个七亿美元信托未及落地

香港高等法院的裁决文件披露，宗庆后2024年1月下旬、去世前一个月亲笔致信公司管理层，交代在香港汇丰设立三个信托，每个七亿美元。信中条款包括”长期不动，仅能收取利息使用”——本金锁定、受益人只取利息；以及”与配偶没有关系，系婚前财产”的婚姻隔离安排；并约定若女儿宗馥莉完成上述安排，其他银行存放的财产归其所有。

这份安排最终没能完成设立，收尾交给了法庭。教训并不复杂：传承安排的价值在于落地时点，书面意愿与完成设立之间的距离，正是家族办公室要替客户抹平的。

香港管理资产42.2万亿港元创新高，再引220间家办落户

10月23日，香港财经事务及库务局局长许正宇披露，香港已跃居全球最大的跨境财富管理中心，去年管理资产总值按年增长20%，至42.2万亿港元的历史高位；净资金流入按年急升接近两倍，至2.1万亿港元。现时超过3380间单一家族办公室在港营办，每年带来约126亿港元营运收益、聘用逾万名专业人士；特区政府争取2026至2028年间再协助不少于220间家办在港设立或扩展。税制上将进一步优化基金、单一家办及附带权益优惠，扩大免税范围至贷款、私募债权、数字资产、贵金属等合资格投资。

家族信托财产登记试点扩围，险资南向配置工具落地

行业周报显示，上海、广东等地的股权信托财产登记试点继续扩容，已覆盖异地在沪展业的信托机构，家族传承类股权信托登记案例持续增加，工商变更与信托登记的协同办理通道逐步打通；”家族信托+慈善信托”双层架构被更多超高净值客户采纳。保险端亦有变化：监管明确符合条件的保险资金可直接投资港股通ETF、无需占用QDII额度，为高净值客户通过保险金信托参与港股标准化投资打开空间。境内确权与跨境配置工具同步扩容，买方家办的服务半径正从产品选择转向架构设计。

（本文信源：高金与嘉信理财《2026中国新富人群财富健康指数》、财联社、香港经济日报、香港财库局、PWM私人财富管理师周报）