行业动态

金融强国建设“十五五”规划正式发布，央行、证监会、外汇局同日集体定调；交行私行AUM达6.32万亿，QDII单月新增68.4亿美元；而CFA协会报告显示，即将接班14.1万亿美元的中国年轻富豪，资产大头仍是现金和理财。三块拼图，拼出财富管理下一个五年。

香港拟将家办税务优惠扩至私募信贷、数码资产与贵金属，3384间单一家办已在此落地；内地监管同步出手，银保信披新规征求意见，信托公司迎来“晒家底”时刻；同一天，德国首富490亿美元遗产悉数注入基金会。财富规则，正被三股力量同时改写。

泉州一场慈善晚会26笔认捐约4亿元，全国首个青年自主发起的慈善信托同周在上海签约；与此同时，房产、保单、资金首度装进同一个服务信托，离岸财富补税潮也在重塑跨境规划逻辑。慈善与传承的工具箱，正以肉眼可见的速度扩容。

9月7日，一家山西医疗器械公司的董事会迎来32岁新掌门；此前两天，佳讯飞鸿实控人将不超1.35%股份转入外贸信托家族信托并签署一致行动协议。创一代交棒与信托架构落地同步提速，叠加香港投资入境门槛再松绑，高净值家庭的新一轮布局已经开始。

9月5日中华慈善日，慈善信托交出十年答卷：全国累计备案2983单、规模117.29亿元，仅今年前8个月新增就达14.61亿元，追加规模接近新设的一半。同期，金融监管总局就信披新规征求意见，机构透明度再上台阶。善意正在被制度化，财富传承的逻辑也随之改变。

中报季收官，工、农、中、建、交、邮储六大国有行首次集体不再披露私行客户数据，招行、宁波银行等股份行城商行却高调晒出高增长。同一周，全国首单特需家庭保障信托落地北京，慈善信托则被算起“经济账”。数据隐身的背后，财富管理行业的重心正在悄然位移。

9月1日，财政部、税务总局发布公告：外籍个人从外商投资企业取得的股息红利不再免征个税，32年免税政策正式落幕。同一天，第十三届中华慈善奖在人民大会堂揭晓，资管产品信披新规同步生效。从跨境税务、慈善传承到理财透明度，规则正在重写——第四件事，最容易被忽视。

8月31日，金融监管总局安徽监管局联合多部门发文，在合肥启动不动产信托财产登记试点，房产装进家族信托最难跨越的登记障碍被正式打通。同周，招行中报披露大财富管理收入增长18.44%，钟睒睒捐出9.27亿元股份——三件事背后，高净值财富的流向正在发生变化。

8月28日，金融监管总局新规明确信托资金不得投资房地产未上市股权；同日数据显示，山东国信家族信托规模突破770亿元、同比增长24.3%。一边上锁、一边狂奔，高净值资金正流向哪里？招行半年报、许家印信托被击穿案与首单特需家庭信托，藏着答案。

首单特需家庭服务信托落地北京，服务信托正从概念走进民生；毕马威最新报告揭开信托资金真实去向——证券市场首次成为第一大配置领域；三部门财政金融新政又添一把火。三件大事背后，是同一个转型信号。